(単位：千円)

前連結会計年度

(自　2024年１月１日

　至　2024年12月31日)

当連結会計年度

(自　2025年１月１日

　至　2025年12月31日)

営業活動によるキャッシュ・フロー

税金等調整前当期純利益又は税金等調整前当期純損失（△）

△150,681

33,741

減価償却費

6,154

146,640

のれん償却額

29,738

16,744

貸倒引当金の増減額（△は減少）

4,845

1,283

減損損失

80,916

－

受取利息

△72

△11,292

支払利息

369

38,498

匿名組合投資利益

－

△15,317

過年度消費税等

－

72,229

売上債権の増減額（△は増加）

405,498

△1,279,041

棚卸資産の増減額（△は増加）

535,298

△376,447

前渡金の増減額（△は増加）

57,347

22,407

仕入債務の増減額（△は減少）

19,872

211,854

未収消費税等の増減額（△は増加）

△1,105,175

1,594,887

その他の流動資産の増減額（△は増加）

68,520

△26,548

その他の流動負債の増減額（△は減少）

△25,150

293,550

小計

△72,517

723,191

利息の受取額

72

11,292

利息の支払額

△253

△51,998

法人税等の支払額

△20,363

5,111

営業活動によるキャッシュ・フロー

△93,062

687,596

投資活動によるキャッシュ・フロー

有形固定資産の取得による支出

△28,230

△383,259

有形固定資産の売却による収入

－

9,281

無形固定資産の取得による支出

－

△44,764

匿名組合出資金の払込による支出

－

△306,049

その他

△2,807

△2,892

投資活動によるキャッシュ・フロー

△31,038

△727,684

財務活動によるキャッシュ・フロー

短期借入金の純増減額（△は減少）

－

△200,000

長期借入金の返済による支出

△5,904

△227,229

株式の発行による収入

－

415,441

新株予約権の発行による収入

29,983

12,200

新株予約権の買戻しによる支出

△873

△2,850

自己株式の取得による支出

△19

△11

財務活動によるキャッシュ・フロー

23,186

△2,450

現金及び現金同等物に係る換算差額

278

969

現金及び現金同等物の増減額（△は減少）

△100,635

△41,569

現金及び現金同等物の期首残高

1,130,645

1,041,117

株式交換に伴う現金及び現金同等物の増加額

11,107

－

新規連結に伴う現金及び現金同等物の増加額

－

250,025

現金及び現金同等物の期末残高

1,041,117

1,249,573